Verwendung der Excel PRICE-Funktion -

Zusammenfassung

Die Excel PRICE-Funktion gibt den Preis pro 100 USD Nennwert eines Wertpapiers zurück, das regelmäßig Zinsen zahlt.

Zweck

Erhalten Sie den Preis pro 100 USD Nennwert - periodische Zinsen

Rückgabewert

Anleihepreis

Syntax

= PREIS (sd, md, rate, yld, Rückzahlung, Häufigkeit, (Basis))

Argumente

• sd - Abrechnungsdatum des Wertpapiers.
• md - Fälligkeitsdatum des Wertpapiers.
• rate - Jährliche Couponrate.
• yld - Jährlich erforderliche Rendite.
• Einlösung - Einlösungswert pro 100 USD Nennwert.
• Häufigkeit - Couponzahlungen pro Jahr (jährlich = 1, halbjährlich = 2; vierteljährlich = 4).
• Basis - (optional) Basis für die Tageszählung (siehe unten, Standard = 0).

Ausführung

Excel 2003

Verwendungshinweise

Die Excel PRICE-Funktion gibt den Preis pro 100 USD Nennwert eines Wertpapiers zurück, das regelmäßig Zinsen zahlt. Beispielsweise kann die PRICE-Funktion verwendet werden, um den "sauberen Preis" einer Anleihe (auch als notierter Preis bezeichnet) zu bestimmen, bei dem es sich um den Preis der Anleihe ohne aufgelaufene Zinsen handelt.

In dem gezeigten Beispiel lautet die Formel in F5:

=PRICE(C9,C10,C7,C8,C6,C12,C13)

Mit diesen Eingaben gibt die PRICE-Funktion 97,56 zurück, was anzeigt, dass der Wert der Anleihe 97,56% des Nennwerts beträgt. Um den tatsächlichen Dollarwert zu erhalten, lautet die Formel in F6:

=F5/100*C5

Daten eingeben

In Excel sind Datumsangaben Seriennummern. Im Allgemeinen ist die beste Möglichkeit, gültige Daten einzugeben, die Verwendung von Zellreferenzen, wie im Beispiel gezeigt. Wenn Sie gültige Daten direkt in eine Funktion eingeben möchten, ist die DATE-Funktion der beste Ansatz.

Basis

Das Basisargument steuert, wie Tage gezählt werden. Die PRICE-Funktion erlaubt 5 Optionen (0-4) und ist standardmäßig Null, was die US 30/360 Basis angibt. Dieser Artikel auf Wikipedia enthält eine detaillierte Erläuterung der verfügbaren Konventionen.

Basis	Tageszählung
0 oder weggelassen	US (NASD) 30/360
1	Ist / Ist
2	Tatsächlich / 360
3	Ist / 365
4	Europäische 30/360

Anmerkungen

• In Excel sind Datumsangaben Seriennummern.
• Abrechnung, Laufzeit, Häufigkeit und Basis werden auf ganze Zahlen gekürzt
• Wenn Abrechnungs- oder Fälligkeitstermine nicht gültig sind, gibt PRICE #VALUE zurück!
• Wenn die Basis außerhalb des Bereichs liegt, gibt PRICE #NUM!
• Wenn das Fälligkeitsdatum nicht nach dem Abrechnungstag liegt, gibt PRICE #NUM!